한국항공우주, 신규 수주 목표 10조 달성 예상…목표가↑ - KTB투자증권

KTB투자증권은 28일 한국항공우주에 대해 올해 신규 수주 목표인 10조원을 무난히 달성할 것으로 보인다며 투자의견 ‘매수’를 유지하고 목표주가를 기존 10만원에서 12만원으로 상향 조정했다.

강태현 KTB투자증권 연구원은 “상반기 누적 신규 수주액은 1조5000억원이며 3분기에 예상되는 KF-X 체계개발사업 본 계약 등을 더할 경우 현재 확보된 수주액은 8조5000억원”이라며 “보잉과 에어버스로의 기체부품 수주가 하반기에도 지속될 것으로 보여 올해 신규 수주 목표인 10조원을 무난히 달성할 수 있을 것”이라고 전망했다.

한국항공우주는 2분기 매출액이 6700억원, 영업이익이 771억원으로 전년 동기대비 각각 13.4%, 67.1% 증가했다고 전일 공시했다. 영업이익률은 11.4%로 2012년 이후 처음으로 두 자리 수 마진율을 기록했다.

강 연구원은 “이라크와 필리핀으로의 F/A-50 완제기 수출과 A350용 윙립, A320용 WBP, 보잉787용 부품 등 기체 부품의 납품 물량이 늘어 매출이 증가했다”며 “매출 규모가 커진 반면 원가가 절감돼 영업이익이 상승했다”고 분석했다.

이어 “글로벌 민항기 업체는 중국의 수요 증가에 따라 수주잔고가 역대 최고를 기록하고 있으며 한국항공우주는 이들의 핵심 파트너로서 안정적인 수주를 확보했다”며 “국내 유일의 완제기 제작사로서 정부의 국산 무기 개발 수요 증가의 수혜 역시 기대돼 목표가를 상향한다”고 밝혔다.