한화솔루션, 美 벤처펀드 1255억원에 매각…유증 자구안 본격화

RCPS 발행 이어 추가 유동성 확보…채무 상환 재원으로 활용
신평사 신용등급 ‘AA-’ 유지…등급전망은 ‘부정적’ 지속

▲미국 조지아주 카터스빌에 위치한 한화큐셀 공장 전경. (한화솔루션)

한화솔루션이 미국 벤처투자펀드를 약 1255억원에 매각하며 유상증자 과정에서 제시한 자구안 이행에 속도를 내고 있다. 앞서 상환전환우선주(RCPS) 발행으로 조달한 3000억원을 포함하면 최근 확보한 자금은 4255억원 규모다.

한화솔루션은 미국 혁신기업 발굴을 위해 투자했던 벤처투자펀드를 8430만달러에 매각했다고 16일 밝혔다. 원화로는 약 1255억원 규모다.

매각 대금은 유상증자 규모 축소로 부족해진 채무 상환 재원을 보완하고 재무구조 개선을 앞당기는 데 활용할 예정이다.

한화솔루션은 2022년부터 자회사를 통해 미국의 에너지 전환과 순환경제, 탄소 활용 분야의 기술 동향을 파악하고 사업 협력 기회를 확보하기 위해 해당 펀드에 투자해왔다.

당초 장기 투자 성격을 고려해 매각 대상에서 제외했지만, 유상증자를 둘러싼 시장의 우려와 주주 부담을 줄이기 위한 추가 자구안을 검토하면서 조기 유동화가 가능한 펀드를 처분하기로 했다. 회사는 펀드 매각이 중장기 사업 수익성에 미치는 영향은 제한적이라고 설명했다.

한화솔루션은 유상증자 정정 과정에서 제시한 총 3000억원 규모의 투자자산 유동화 계획도 차례로 추진할 방침이다. 유상증자와 자산 매각을 병행해 미래 성장 투자 재원을 확보하고 차입금 부담을 낮추겠다는 구상이다.

신용평가사들은 이 같은 재무구조 개선 노력과 신재생에너지 부문의 실적 회복 가능성을 반영해 한화솔루션의 신용등급을 유지했다.

한국기업평가와 NICE신용평가는 올해 6월 정기평가에서 한화솔루션의 신용등급을 ‘AA-’로 유지했다. 다만 등급전망은 각각 ‘부정적’과 ‘Negative’로 제시해 향후 실적과 재무부담 개선 여부를 추가로 지켜보겠다는 입장을 유지했다.

최근 글로벌 수요 부진과 공급과잉으로 석유화학 업종 내 일부 기업의 신용등급이나 등급전망이 하향 조정된 가운데, 한화솔루션은 일단 기존 등급을 방어했다.

한국기업평가는 미국 내 데이터센터 확대로 전력 수요가 증가하는 가운데 카터스빌 태양광 공장 완공에 따른 수직계열화 효과와 주택용 에너지 사업의 시장 지위, 설계·조달·건설(EPC) 장기계약 확대 등을 근거로 신재생에너지 부문의 중·단기 실적 회복을 전망했다.

이재빈 한화솔루션 최고재무책임자(CFO)는 “유상증자가 완료되면 미래 성장 투자와 재무구조 개선 계획을 차질 없이 진행할 것”이라며 “카터스빌 공장 완공으로 미국 태양광 수직계열화 기반을 구축한 만큼 신재생에너지 부문의 안정적인 실적 흐름을 기대하고 있다”고 말했다.