코리아써키트, 성장모멘텀 없다 목표가↓-대신證

대신증권은 16일 코리아써키트에 대해 확실한 주력제품 부재로 인해 수익성 개선이 더딜 전망이라며 목표주가를 4400원으로 낮췄다. 투자의견은 '시장수익률(Marketperform)'유지.

박강호 연구원은 "LCD 모듈 및 이동통신 단말기용 PCB 매출감소, 단가하락 영향으로 2분기 전반적으로 부진한 실적을 보였다"라며 "자회사 인터플렉스의 실적 악화로 지분법 손실이 확대돼 2분기 영업실적이 시장 예상치를 밑돌았다"고 평가했다.

그는 "하반기에도 노키아향 신제품 공급이 예상보다 늦어지고 이동통신 단말기용 PCB 매출증가가 미미할 전망이어서 수익성 개선에는 시간이 필요할 것"이라며 "향후 팩키지 서브스트레이트(Package Substrate) 매출 발생 및 휴대폰 고가비중 확대 전까지는 성장 및 이익 모멘텀이 낮다"고 판단했다.