하나금융·론스타, 외환銀 협상 조만간 타결될 듯(종합)

가격 인하폭 크지는 않을 듯

하나금융지주와 론스타의 외환은행 지분인수 계약 시한이 내일로 다가온 가운데 외환은행 매매가격 인하폭을 놓고 막판 조율에 나선 것으로 알려졌다. 이에 따라 양측의 가격협상이 빠르면 이번 주 안에 타결될 수 있을 것이란 관측도 조심스럽게 나오고 있다.

29일 금융권에 따르면 하나금융과 론스타는 외환은행 매매가격을 놓고 현재 막판 가격협상을 진행 중인 것으로 알려졌다. 한 관계자는 “가격협상에 대한 공감대가 형성돼 막판 조율 중에 있는 것으로 알고 있다”고 전했다.

김승유 하나금융 회장도 전날 기자들과 만나 “가격을 깎도록 노력하고 있다”며 “이번주까지만 기다려 달라”고 말해 협상 타결이 임박했음을 시사했다.

하나금융 고위 관계자 역시 “현재 진행되고 있는 딜에 대해 언급을 할 수 없다”면서 “그러나 협상을 빠르게 마무리하고자 하는 공감대가 형성돼 있다”고 말했다.

이처럼 양측의 협상이 급진전을 이룬 건 론스타가 외환은행을 조기 매각하지 않을 경우 득보다 실이 많다는 판단을 했기 때문으로 풀이된다. 6개월 안에만 외환은행을 매각하면 되지만 하나금융 외에 다른 인수 후보를 찾기 어려운 데다 그 이상의 가격을 받을지 장담할 수 없는 상황이어서다.

다만 금융권 안팎에선 하나금융과 론스타간 가격 재협상 폭이 예상 외로 좁을 수 있다는 분석이다. 금융권 관계자는 “협상이란 게 상대방이 있는 만큼 가격조정 폭을 예단할 수는 없다”면서 “하지만 외환은행의 경우 대폭의 가격인하는 어려울 것으로 보인다”고 말했다.

이에 따라 시장에선 외환은행의 장부가치에 큰 변화가 없기 때문에 당초 인수금액의 5~10%(2000억~4000억원) 정도 낮추는 수준에서 협상이 타결될 것으로 보고 있다. 론스타는 특히 환차손을 근거로 가격을 많이 깎을 수 없다는 주장을 펴고 있는 것으로 전해졌다. 지난 7월 재계약 당시에 비해 원달러 환율이 크게 오르면서 론스타는 3700억원 규모의 환차손을 입은 것으로 추산된다.

한편 이번 론스타와의 협상이 마무리되면 김승유 회장의 후계자 후보 선정을 위한 작업이 본격화될 것으로 보인다. 김 회장이 “(외환은행 인수가격 협상과 관련해) 책임은 내가 질 수밖에 없다”고 말해 후계작업의 구체화가 본격화되는 것 아니겠느냐는 것이다.

금융권 관계자는 “이번 M&A가 마무리되면 다시 한번 하나금융이 도약할 수 있는 발판을 마련함과 동시에 자신의 역할을 다 했다고 생각할 수 있다”면서 “일선에서 물러서고 향후 내부의 권력투쟁을 방지하기 위해 후계자 양성에 더욱 기울이겠다는 뜻으로 풀이된다”고 말했다.