삼성에스디에스, 클라우드부터 AI까지 ‘환골탈태’...목표주가 20만 원↑

(출처=현대차증권)

현대차증권은 3일 삼성에스디에스에 대해 클라우드에서 AI까지 환골탈태했다고 말했다. 목표주가는 기존 16만 원에서 20만 원으로 상향하고, 투자의견은 매수로 유지했다.

김현용 현대차증권 연구원은 “동사 4분기 매출액은 3조4009억 원, 영업이익 2015억 원으로 시장 기대치에는 소폭 못 미치지만 한 자리 후반 이익 성장이라는 양호한 실적이 예상된다”면서 “매출은 MSP를 주력으로 클라우드가 5681억 원으로 고성장을 이어가며 분기 IT 서비스 매출 사상 최고치인 1조6696억 원을 견인할 전망”이라고 전했다.

이어 김 연구원은 “4분기 클라우드 매출액은 5681억 원으로 사상 최대치를 재차 경신하며 IT 서비스 내 비중도 34%를 기록할 전망인데, 부문별로는 MSP가 초고성장을 달성하며 전체를 견인하는 한편 CSP도 전년대비 68%라는 높은 성장률로 뒷받침할 것으로 예상된다”면서 “MSP 대외 매출 확대 및 동탄 HPC센터 CAPA확대로 2024 클라우드 매출은 2조3100억 원으로 안정적 성장을 이어갈 전망”이라고 말했다.

아울러 그는 “동사는 2022년 2월부터 약 1년간 MSP 전문인력 양성을 위한 대대적 전환 교육을 실시했고, 그 결과 2022년 1분기 2490억 원에 불과했던 클라우드 매출은 2023년 4분기 두배가 넘는 규모로 급증했다”면서 “차기 먹거리 AI에 있어서도 패브릭스, 브리티 코파일럿을 각각 1분기, 상반기 중 출시함으로써 조기에 시장에 대응하고 의미 있는 매출 확보를 목표로한다”라고 했다.