[개장전] 증권사 추천주(7/1)

넷마블
BTS월드 출시로 모멘텀 소진
6월 출시된 일곱개의 대죄는 예상외 흥행을 하였으나, 당초 기대를 모았던 BTS 월드의 매출 성과는 시장 기대치를 하회
상반기 기대 신작이 출시됨에 따라 차기작의 출시 가시화 전까지 모멘텀 소진에 따른 밸류에이션 하락에 유의할 필요
삼성증권 오동환
투자의견: 유지/목표주가: 10만 원

이녹스첨단소재
2Q19 Preview: 완화된 계절성과 하반기의 큰 그림
영업이익 100억원으로 전년대비 81% 증가
3분기 갤럭시노트/아이폰 효과와 광저우 공장 가동이 실적 레벨 높여
OLED 소재주 중 top pick 유지
한국투자 김정환
투자의견:매수/목표주가:7만4000원

LG전자
2분기 정체, 새로운 변화가 필요하다
투자의견 매수(BUY) 및 목표주가 90,000원 유지
2020년 MC와 TV 부문의 새로운 전략이 필요하다고 판단
대신증권 박강호

삼성전자
버티는 것도 능력
2Q19 영업이익 6.1조원 예상, 시장 기대치에 부합할 것: 반도체가 당초 예상보다 소폭 부진했지만, 디스플레이가 이를 상쇄할 것
하반기에 개선 기대: 반도체가 ASP하락률이 둔화되고 B/G가 10%대로 증가하면서 4개 분기만에 반도체 영업이익 증액 기대. 디스플레이는 크게 개선될 것
바닥은 보다 탄탄해졌고, 위로는 열려 있다: 7월 5일 2Q19 잠정실적 발표 예정. 반도체 실적 개선이 당초 예상보다 지연되고 있지만, 경쟁사 대비 나은 제품믹스, 고객분포로 불황에 상대적으로 강한 모습을 보이고 있음
DB금융투자 권성률
투자의견:매수/목표주가:5만7000원

NAVER
라인 컨퍼런스 참관 후기: 일본은 변화 중
라인 컨퍼런스의 3가지 키워드: OMO, 핀테크, 대기만성
OMO, 라인이 추구하는 미래 변화의 방향성
핀테크, 퍼즐조각이 맞춰지는 중
한국투자 정호윤
투자의견:매수/목표주가:16만 원

나스미디어
실적 이상 無
투자의견 매수(Buy), 목표주가 51,000원 유지
2Q19 Preview: 매출 286억원(+7% yoy), 영업이익 80억원(+26% yoy)
대신증권 김수민

만도
ADAS 및 북미시장 중심 외형성장
2Q19 Preview : 중국부진으로 수익성 개선 지연
완성차 신차 빅싸이클 진입으로 국내, 미국시장 중심 실적 견인
ADAS부문 고성장과 중국시장 안정화 기대
부국증권 김경덕
투자의견:매수/목표주가:4만 원

두산인프라코어
실적 둔화 포착. 하지만 과도하게 반영된 우려
중국 건설기계 시장, 5월부터 본격적인 침체기로 진입
기대는 낮아졌지만, 냉소적으로 바라보기엔 흥미로운 밸류에이션
밸류에이션: 목표주가 8,500원으로 하향(-15%). 하지만 매수할만한 종목으로 평가
실적 전망 하향: 2019년 5월부터 중국 건설기계시장 둔화
NH투자 최진명

대한항공
화물 부진 심화와 비용 증가
2Q19 연결 영업손실 252 억원 적전 yoy) 예상
3Q19 연결 영업이익 4,161 억원 ((+3.6 yoy) 전망
투자의견 매수 유지 , 목표주가 3만4000원 으로 17 % 하향
유진투자 방민진

신세계인터내셔날
충분히 낮아진 눈높이, 소비자 수요를 볼 때
2Q19 Preview와 투자의견 점검
비디비치 실적 추정치 하향(월평균 매출액 220억원→200억원, 상반기 평균 실적 적용)과 코스메틱 부문 적정 Multiple 하향(12MF PER 30배→25배, 글로벌 Peer 평균→20% 할인 적용)을 반영해 목표주가를 30만원으로 제시
2분기 비디비치 실적 둔화 우려는 현재 주가에 기반영되어 있으며, 전분기 선수요로 인한 일시적인 벤더 재고조정 영향으로 해석
소비자 수요는 유지되고 있어 매수 유효한 구간으로 판단
KTB 배송이
투자의견;매수/목표주가:30만 원