현대미포조선, 업계 최고 수익률 지속 전망 - 삼성증권

삼성증권은 10일 현대미포조선에 대한 목표주가를 14만6000원으로 상향하고, 투자의견은 기존 ‘매수’를 유지했다.

윤필중 연구원은 “현대미포조선의 3분기 잠정 매출 및 영업이익은 전기 대비 각각 7.4% 및 15.8% 증가한 6116억원 및 584억원으로 예상되며, 분기별 영업이익률 9.6%는 업계 최고 수준으로, 4분기 영업이익률은 10.3%로 업계 최고 수익률(2006년 전체 영업이익률은 8.6% 전망)은 지속 될 것”이라고 전망했다.

이어 “2003년 수주분이 상당부분 매출로 반영이 된 1분기와 2004년 수주분이 본격적으로 매출로 인식이 된 2분기 영업이익규모의 상승률은 80%에 육박하였으나 3분기의 분기별 영업이익규모 상승률은 15.8%로 둔화되었으며, 달러기준 선가의 상승률이 가장 높았던 2004년 수주물량이 소진 될 시 수익규모의 상승률 둔화 가능성도 상존한다”고 덧붙였다.