한국타이어, 영업환경 개선 기대는 다소 이른 듯 - 대신증권

대신증권은 19일 한국타이어에 대해 투자의견을 ‘시장수익률’과 목표주가 또한 기존 1만3000원을 유지했다.

양시형 연구원은 “3분기 영업실적은 고무가격 상승분의 반영으로 영업이익률은 하락하기는 하였으나, 분기별 특성을 고려할 경우 1분기 이후 지속된 영업활동 수익성 둔화가 지속된 수준이라 평가할 수 있다. 실제 영업실적이 동 수준으로 발표 될 경우 주가에 미치는 영향은 제한적”이라고 전망했다.

이어 “고무가격의 상승에도 불구하고 지속적인 판매량의 증가로 수익성 측면에서 선방할 것으로 예상되나, 현 상황에서 한국타이어의 주가 상승 모멘텀을 기대하기는 다소 무리인 것으로 판단된다.“고 덧붙였다.