성우하이텍, 현대ㆍ기아차 수혜주 '목표가↑'-하이투자證

하이투자증권은 2일 성우하이텍에 대해 현대차와 기아차의 해외공장 고성장에 따른 수혜주로 재평가가 진행 중이라며 투자의견 ‘매수’를 유지하고 목표주가는 2만원으로 상향조정한다고 밝혔다.

최대식 하이투자증권 연구원은 “지난해 영업이익은 전년 대비 93.5% 증가한 371억원, 세전이익은 일회성이익을 제외하더라도 1000억원 안팎에 달한 것으로 추정된다”고 전했다.

이 같은 실적 호전은 현대ㆍ기아차 국내외공장 생산 호조와 CKD 수출 증가 및 고환율에 따른 환차익, 그리고 지분법이익 및 로열티수익 증가 때문이라고 설명했다.

최 연구원은 “기업가치가 변하는 것은 아니지만 자회사 성우시앤시의 흡수합병을 통해 당장 올해 본사 외형은 5000억원대 중반까지 커질 것”이라고 예상했다.

또 내년부터 IFRS가 도입되면 연결재무제표가 주재무제표가 되기 때문에 외형 1조원 이상의 대형 회사로 평가를 다시 받게 될 것이라고 강조했다.

최 연구원은 “최근 주가 상승에도 불구하고 밸류에이션 면에서 아직 여유가 있고 환율도 나쁘지 않아 추가적인 상승이 가능할 것”이라고 내다봤다.