[머니있슈] “한국카본, 하반기부터 LNG선 수요 증가 따라 '점진적 실적' 개선”

하나증권은 19일 한국카본에 대해 LNG선 발주 흐름은 당분간 이어질 가능성이 있으며, 업황 개선 수혜는 중장기적으로 지속될 전망이라며 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 1만6000원에서 1만9000원으로 상향했다. 전 거래일 기준 한국카본의 현재 주가는 1만4750원이다.

유재선 하나증권 연구원은 "최근 확인되는 주요 원자재 가격 하락과 하반기 매출 규모 회복으로 이익률 정상화가 나타날 여지가 많다"라며 "하반기 외형 회복에 따른 고정비 부담 감소와 MDI 가격 하향 안정화 등을 감안하면 하반기 이익률 회복 가능성이 높다고 판단된다"라고 분석했다.

이어 "세전 이익은 104억 원으로 전분기대비 크게 증가했는데 신규 법인 인수에 따른 염가매수차익 인식이 주요 원인"이라고 짚었다.

LNG선 수요 증가에 따라 중장기적 수혜가 이어질 것으로 봤다. 유 연구원은 "카타르, 모잠비크 LNG 프로젝트뿐만 아니라 글로벌 에너지 수급 균형 변화에 따른 전반적인 수요 증가를 감안할 경우 LNG선 발주 흐름은 당분간 이어질 것"이라고 전망했다.

그러면서 "고객사 수주잔고 길이가 길어진 만큼 신규 수주 기대감도 커질 수 있다. 업황 개선 수혜는 중장기적으로 지속될 전망"이라고 덧붙였다.