삼성바이오로직스, 3공장 신규 수주 지연 ‘목표가↓’-NH투자

입력 2019-07-24 07:45
  • 가장작게

  • 작게

  • 기본

  • 크게

  • 가장크게

NH투자증권은 24일 삼성바이오로직스에 대해 3공장 신규 수주 지연으로 실적 전망치를 낮춤에 따라 목표주가를 46만 원에서 39만 원으로 조정했다. 다만 중장기 성장성은 유효해 투자의견은 ‘매수’를 유지했다.

NH투자증권 구완성 연구원은 “실적 추정치 하향의 이유는 신규 수주 지연에 따른 가동률 상승 전망치 수정, 암젠의 허셉틴 바이오시밀러 미국 조기 출시에 따른 SB3 최대점유율 가정 수정(15→10%), 허쥬마와 경쟁을 고려한 온트루잔트 유럽 최대점유율 가정 수정(25→20%) 때문”이라고 했다.

구 연구원은 “또한 최근 바이오시밀러 산업의 성장에 대한 보수적 시각을 고려한 영구성장률 변경(5→4%) 및 삼성바이오에피스의 타겟 멀티플 변경(50→40배)도 있다”며 “그러나 여전히 CMO(바이오의약품 위탁생산) 신규수주와 후속 바이오시밀러 파이프라인의 상업화 기대감 등으로 중장기 성장성은 유효하다”고 판단했다.

그는 “2분기 실적이 시장 기대치에 미달한 것은 연말 정기보수로 인한 2공장 가동률 하락, 3공장 고정비 부담, 법률 관련 지급수수료 때문”이라며 “2019년 연간 가동률은 1공장 56%, 2공장 64%, 3공장 16%로 추정되고 신규 수주 지연에 따른 3공장 가동률을 하향 조정(기존 23%)한다”고 덧붙였다.

  • 좋아요0
  • 화나요0
  • 슬퍼요0
  • 추가취재 원해요0

주요 뉴스

  • '여의도4PM' 구독하고 스타벅스 커피 받자!…유튜브 구독 이벤트
  • “흙먼지에 온 세상이 붉게 변했다”…‘최악의 황사’ 더 심해질 수 있다고? [이슈크래커]
  • 동성 결혼, 반대하는 이유 1위는? [그래픽뉴스]
  • 도지코인, ‘X 결제 도입’ 기대감에 15.9% 급등 [Bit코인]
  • “청와대 옮기고, 해리포터 스튜디오 유치”…4·10 총선 ‘황당’ 공약들 [이슈크래커]
  • 드디어 ‘8만전자’...“전 아직 96층에 있어요” [이슈크래커]
  • 주중 재벌, 주말 재벌, OTT 재벌…‘드라마 재벌家’, 이재용도 놀랐다 [요즘, 이거]
  • 지하철 파업 때는 ‘대체 인력’ 있지만 버스는 단 한 대도 안 와…왜?
  • 오늘의 상승종목

  • 03.29 장종료

실시간 암호화폐 시세

  • 종목
  • 현재가(원)
  • 변동률
    • 비트코인
    • 99,865,000
    • -0.63%
    • 이더리움
    • 5,058,000
    • -0.65%
    • 비트코인 캐시
    • 890,500
    • +9.67%
    • 리플
    • 897
    • +1.59%
    • 솔라나
    • 264,400
    • +0.11%
    • 에이다
    • 932
    • +0.76%
    • 이오스
    • 1,588
    • +5.44%
    • 트론
    • 171
    • +0%
    • 스텔라루멘
    • 205
    • +5.13%
    • 비트코인에스브이
    • 138,500
    • +4.53%
    • 체인링크
    • 26,840
    • -3.56%
    • 샌드박스
    • 1,002
    • +2.04%
* 24시간 변동률 기준